證券時(shí)報記者 劉筱攸

實(shí)習記者 劉藝文

在好資產(chǎn)難覓的2016年，多家銀行集體加碼房貸。

其中，平安銀行和中信銀行分別達到85%和63%的同比增幅，分別創(chuàng )下近4年和近5年的新高。

零售的負債增長(cháng)也變得不太容易。從已發(fā)布2016年年報的5家A股上市銀行（江陰、江蘇、中信、平安、招行）數據看，零售存款占比集體調頭，均較2015年末不同程度走低。其中，招行由2015年末的33.88%微降至33.78%，在這些銀行里面降幅最少。

銀行集體加碼房貸

在資產(chǎn)端，商業(yè)銀行集體加碼零售貸款。其中，房貸貢獻了絕對的增量。

數據顯示，招行2016年零售貸款總額為15207.11億元，占總貸款（及墊款）的50.45%，較2015年末的12095.24億元（占比46.70%）上升25.73%。

其他4家銀行，中信銀行的零售貸款總額為9351.98億元，同比增長(cháng)43.93%，占比由27.50%上升至35.07%；平安銀行為5409.44億元，同比增幅為22.62%，占比由36.27%微增至36.65%；江蘇銀行零售貸款總額為1357.35億元，同比增幅38.37%，占比由17.46%上升至20.90%；而農商行江陰銀行的盤(pán)子還太小，2016年末的零售貸款總額僅34.18億元，同比增幅10.40%，占比由6.59%微升至6.83%。

零售貸款擴容的背后，是安全性依舊的房貸資產(chǎn)的激增。上述幾份年報，除了江陰銀行的個(gè)人住房貸款余額從2015年末的2.27億元下降至2016年末的1.23億元，占比由7.33%降至3.60%，其余4家中，有3家的房貸占比在45%及以上。而房貸增速高于60%的卻有兩家——平安銀行和中信銀行，增速分別創(chuàng )出最近幾年的新高。

從去年底房貸在零售貸款占比看，江蘇銀行的房貸余額為695.73億元，占比51.26%；其次是招行，房貸余額7203.05億元，占零售貸款的比重為47.37%；第三名是中信銀行，房貸余額為4206.3億元，占比達到零售貸款的45%。

對此，業(yè)內人士表示，房貸占比只是一個(gè)結果，增速才能動(dòng)態(tài)體現銀行去年有多么熱衷于按揭這塊安全性稍高的資產(chǎn)。招行2016年末的房貸余額較2015年末增長(cháng)了46.62%，這已經(jīng)是令人驚嘆的增速。更劇烈的是中信銀行，該行去年房貸增長(cháng)63.03%，創(chuàng )下最近5年最高水平。

平安銀行的數據更加驚人，該行2016年末的房貸在零售貸款占比僅有15.76%，然而房貸增速仍創(chuàng )下85.41%的紀錄，創(chuàng )下平安銀行與深發(fā)展合并以來(lái)的最高值。細究原因，平安銀行在2015時(shí)房貸出現了逆增長(cháng)，房貸余額由2014年末的553.65億元降至2015年末的459.67億元。而在去年，平安銀行加大房貸投放力度，房貸余額又從459.67億元增至852.29億元。

綜合來(lái)看，房貸構成了上述銀行零售貸款增量的絕對主力軍。業(yè)內人士告訴記者，原因或許還是老生常談的那一個(gè)詞——“安全性”。以中信銀行為例，去年房抵貸的不良貸款率為0.37%，遠遠低于其全行不良率1.69%。

業(yè)內人士分析，房貸激增的情況將大概率在更多銀行年報上體現。但一個(gè)正在發(fā)生的事實(shí)是，隨著(zhù)多個(gè)一二線(xiàn)城市的限購政策實(shí)施到位，銀行必然要對這樣的信貸結構進(jìn)行調整。

零售存款占比集體下降

這5家銀行2016年年報顯示，零售存款占代墊款總額的比例相較于2015年均有下降。中信銀行由15.54%零售存款占比降至13.57%；平安銀行由14.66%降至12.64%；招行由33.88%微降至33.78%。而去年新上市的江蘇銀行和江陰銀行，前者由19.73%降至19.05%，后者由49.1%降至47.83%。

值得注意的是，占比走低的同時(shí)，有兩家銀行的零售存款絕對額還出現下滑。中信銀行的情況還算樂(lè )觀(guān)，零售存款只少了4200萬(wàn)元，勉力維持在4655億元水平左右；而平安銀行的零售存款掉得相對快，由2541.83億元降至2429.14億元。

平安銀行董事長(cháng)謝永林日前在業(yè)績(jì)發(fā)布會(huì )上表示，零售存款占比或者額度的任一指標甚至兩項指標走低，在多家商業(yè)銀行2016年年報上應該都是個(gè)常態(tài)。因為金融脫媒的壓力，讓銀行零售存款正在加劇流失。但謝永林結合平安銀行情況表示，這一境況將隨著(zhù)該行零售改革的深化而有所改善。

從目前情況看，謝永林關(guān)于商業(yè)銀行零售攬儲壓力增大的判斷，正在銀行財報上得到驗證。業(yè)內人士表示，一個(gè)很能說(shuō)明分流效應的數據是，銀行1年期定存的利率為1.75%，最高上浮至2.25%。而據華寶證券的研報數據顯示，去年1年期銀行理財產(chǎn)品的預期收益率在4%左右波動(dòng)。