過去40多年，在不同周期、不同政策的催生下，中國的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)主動或被動地完成了擴(kuò)張和調(diào)整。結(jié)果是，中國形成了一條其他國家難以比擬的產(chǎn)業(yè)鏈，這條產(chǎn)業(yè)鏈具備3個特點：大、長且相對完整。

本文將拆解這條中國產(chǎn)業(yè)鏈：回顧1978-2020年中國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的發(fā)展變遷，并借此探討中國產(chǎn)業(yè)鏈在變化中面臨的機(jī)遇與挑戰(zhàn)。

中國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的擴(kuò)張與調(diào)整

中國的制造業(yè)是怎么發(fā)展起來的？

第一個十年：農(nóng)村勞動力被就近轉(zhuǎn)化為制造業(yè)工人。

1978年開啟的“包產(chǎn)到戶”等土地政策，解決了吃飯難的問題。同時，被解放出來的大量閑散農(nóng)村勞動力，都由鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)最先吸納。

可以說，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的巨大發(fā)展，使得農(nóng)村勞動力大量流出，轉(zhuǎn)化為制造業(yè)工人。這賦予了制造業(yè)發(fā)展所需的—完成了勞動技能培訓(xùn)的、廉價的勞動力供給，從而推升了制造業(yè)的起飛。

第二個十年：中國產(chǎn)業(yè)鏈被迫變得很長。

上世紀(jì)80年代末90年代初，中國一度遭遇嚴(yán)重的國際制裁。北美、歐洲等西方政府紛紛宣布制裁中國，世界范圍內(nèi)也掀起了反華浪潮。

當(dāng)時，我們不僅很難從國外買到東西，也很難把東西賣到國外，不得不自給自足。為了拉動國民經(jīng)濟(jì)，一系列政策火速出臺，堅持改革開放，肯定特區(qū)發(fā)展，鼓勵“闖”“冒”精神，堅持引入外資。在生存危機(jī)的刺激下，中國在那十年里被迫發(fā)展出非常長的產(chǎn)業(yè)鏈。

第三個十年：兩個事件促使中國產(chǎn)業(yè)鏈獲得國際競爭力。

首先是1990年代末，外貿(mào)自主權(quán)的下放，即為了抵御亞洲金融危機(jī)對中國產(chǎn)業(yè)的持續(xù)沖擊下，中國深化了外經(jīng)貿(mào)體制改革，這意味著中國所有的制造型企業(yè)，都可以自主外貿(mào)；其次是2001年中國正式加入WTO。

可以說，中國在政策的刺激下，這條綿長的產(chǎn)業(yè)鏈還會在國際競爭的壓力下，進(jìn)一步擴(kuò)張并獲得歷練。

第四個十年：2020年春天里的新基建。

我們剛剛邁入第四個十年，就見證了“新基建”一詞的走紅。

2020年，多項會議頻繁地提及要加快5G網(wǎng)絡(luò)、數(shù)據(jù)中心等新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)進(jìn)度。這讓很多人聯(lián)想到，為應(yīng)對2008年9月由美國席卷全球的金融危機(jī)，中國政府相繼推出的“四萬億刺激計劃”。

這一計劃一度飽受爭議，卻給我們留下了高鐵、地鐵等寶貴的基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)，使得中國產(chǎn)業(yè)鏈的流傳效率大幅提升。

現(xiàn)在中國的制造業(yè)長什么樣？

經(jīng)過40多年的努力，中國形成了最大、最長且相對完整的產(chǎn)業(yè)鏈，且在這條產(chǎn)業(yè)鏈上的很多環(huán)節(jié)與部分，中國都成為了全球第一。

以能源為例，從2017年開始，中國就已成為全球第一大原油進(jìn)口國。2019年中國全年進(jìn)口原油量同比增加9.5%，達(dá)到5.06億噸。

以鋼鐵為代表的基礎(chǔ)原材料為例，自1996年開始，中國的鋼鐵產(chǎn)量始終保持著全球第一。2019 年中國的粗鋼產(chǎn)量為9.96億噸，占全球粗鋼產(chǎn)量的份額為53.3%。

在化工領(lǐng)域，中國化工產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)能占全球40%，到2030年這個比例將接近50%。

在工業(yè)品和中間品領(lǐng)域，目前中國已經(jīng)形成了獨(dú)立完整的現(xiàn)代工業(yè)體系，是全世界唯一擁有聯(lián)合國產(chǎn)業(yè)分類當(dāng)中全部工業(yè)門類的國家。在世界500多種主要工業(yè)產(chǎn)品當(dāng)中，有220多種工業(yè)產(chǎn)品中國的產(chǎn)量都居全球第一。

在消費(fèi)品領(lǐng)域，以智能手機(jī)為代表的高附加值產(chǎn)品為例。中國已有了華為這樣能代表全球最高技術(shù)水平的消費(fèi)電子類品牌，同時在手機(jī)制造領(lǐng)域的全球競爭力也在逐漸提升。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，從零部件完全拆解角度，全球手機(jī)產(chǎn)能約75%在中國。

產(chǎn)業(yè)鏈的最高端是高附加值服務(wù)，包括技術(shù)、金融、軟件和文化等領(lǐng)域。這是我們與美國等發(fā)達(dá)國家比，差距較大的領(lǐng)域。

但是，中國正在不斷地快速發(fā)展。

結(jié)構(gòu)升級和消費(fèi)升級階段的契合

從1980年代到現(xiàn)在，中國居民消費(fèi)升級歷經(jīng)了從傳統(tǒng)的基本生活消費(fèi)逐步向發(fā)展型和享受型消費(fèi)轉(zhuǎn)移過程，消費(fèi)升級主要經(jīng)歷了3個階段：

第一階段，以電器為代表的耐用消費(fèi)品的普及。

第二階段，以大宗加家居消費(fèi)為主，典型的代表是房地產(chǎn)。

第三階段，則是品質(zhì)品牌升級加服務(wù)，體現(xiàn)為智能手機(jī)普及，餐飲、娛樂、金融等服務(wù)業(yè)發(fā)展迅速。

消費(fèi)發(fā)展的三個階段與中國產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展階段，即供給與需求的發(fā)展大致合拍。

同時，社會消費(fèi)品零售總額，也可反映居民消費(fèi)水平。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2019年中國社會消費(fèi)品零售總額首次突破40萬億元，使得中美消費(fèi)規(guī)模差距進(jìn)一步縮小。

中國產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展形成的過程，也伴隨著中國逐步成長為世界最大、層次最豐富的單一消費(fèi)市場的過程。市場消費(fèi)能力和供給能力相伴壯大，是過去40多年中中國產(chǎn)業(yè)發(fā)展速度得以超越其他國家的重要原因。

中國的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)變遷

出口：阿里、華為、抖音

中國在國際貿(mào)易中的角色，正在經(jīng)歷從一般商品貿(mào)易到服務(wù)貿(mào)易的進(jìn)階。一般商品貿(mào)易是生產(chǎn)制造的必然結(jié)果，服務(wù)貿(mào)易則是輸出金融、技術(shù)與專利、咨詢、軟件等產(chǎn)品。

例如，在國際上，蘋果、特斯拉等公司做的是商品貿(mào)易；Facebook、Google、高通等則屬于把技術(shù)與服務(wù)銷往全球。而在中國，阿里、華為、抖音這三家公司，既代表了中國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的典型變化，也代表了中國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的發(fā)展方向。

阿里巴巴幾乎打滿全場，跨越了全周期。初期的阿里巴巴提供原料、生產(chǎn)、加工一系列服務(wù)，代表了中國的化工、工業(yè)品、中間品；隨后的淘寶、天貓代表了一般商品貿(mào)易；這幾年的螞蟻金服、阿里云、平頭哥芯片公司分別代表了金融服務(wù)、云服務(wù)、芯片技術(shù)服務(wù)等。

華為，目前一半代表了高附加值制造業(yè)，另一半屬于服務(wù)貿(mào)易的范疇。前者是華為銷售的電子產(chǎn)品，后者是華為的自研芯片、5G 等技術(shù)與軟件、專利與服務(wù)等。

抖音，則就是完全的服務(wù)貿(mào)易。和Facebook、Google、Netflix的國際化一樣，在全球賣的100%不是實體商品。抖音是輸出文化娛樂，做廣告相關(guān)的生意，這屬于知識密集型的高附加值產(chǎn)品。

從這三者的發(fā)展來看，中國的產(chǎn)業(yè)鏈在越來越多地朝高附加值的方向去。

不過，華為所遭遇的來自美國的制裁，以及抖音開始經(jīng)歷的國際化挑戰(zhàn)，都反映出一個問題：在中國的貿(mào)易結(jié)構(gòu)中，我們也在增加高附加值部分的對外輸出。不過，中國不斷優(yōu)化的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，要得到世界的認(rèn)可，不是一蹴而就的。

進(jìn)口：特斯拉、高盛、摩根士丹利

中國的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化調(diào)整，也反映在了進(jìn)口上，主要表現(xiàn)為吸引投資和吸引資金。

在吸引外商直接投資方面，以汽車產(chǎn)業(yè)為例。中國已經(jīng)吸引了零件、零部件的加工配套，并變成汽車制造第一大國。現(xiàn)在，我們正努力吸引附加值更高的汽車加工產(chǎn)業(yè)。比如，上海有史以來最大的外資制造業(yè)項目特斯拉超級工廠，這是特斯拉首座設(shè)在海外的工廠，也是中國首個外資完全擁有的汽車工廠。

特斯拉所承載的一部分是高附加值的消費(fèi)品，另一部分是高附加值的服務(wù)。整車國產(chǎn)化的意義就在于，我們不僅要引入這些高附加值的終端產(chǎn)品制造，還要帶動相關(guān)的高附加值的產(chǎn)業(yè)鏈條。

這對國內(nèi)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化是極為重要的。雖然我們有一條長且粗壯的產(chǎn)業(yè)軸線，但是從工業(yè)增加值率的指標(biāo)來衡量，我們要從工業(yè)大國邁向工業(yè)強(qiáng)國，還有一段距離。

在吸引資本方面，我們一直在加大對金融的開放，開放的步伐在疫情下也沒有減速。

2020年4月，中國宣布將正式取消對證券公司、公募基金管理公司的外資持股比例限制。同時，高盛、摩根士丹利都表示，將提高在中國的合資企業(yè)中的股權(quán)占比，以51%的股權(quán)比例實現(xiàn)控股。

2020年5月，又傳出上海國際信托有限公司將轉(zhuǎn)讓上投摩根基金公司49%股權(quán)的消息，如果交易完成，國內(nèi)將誕生首家外商獨(dú)資公募基金公司。

另外，近期推出的新政表示，將鼓勵并進(jìn)一步便利國外資本參與中國金融市場。中國人民銀行、國家外匯管理局宣布：取消了境外機(jī)構(gòu)投資者額度限制，簡化了資金管理要求。

中國的制造業(yè)已經(jīng)在全球占據(jù)領(lǐng)先地位。伴隨著產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的改變，中國產(chǎn)業(yè)鏈的附加值、長度、完整度都在提高，且在出口和進(jìn)口的意愿和形態(tài)上，中國也都在努力提升產(chǎn)業(yè)的附加值。

中國能如愿從工業(yè)大國邁向工業(yè)強(qiáng)國嗎？

近年來，產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的提及度越來越高。

以人工智能領(lǐng)域公認(rèn)挑戰(zhàn)最大的自動駕駛行業(yè)為例：5年前，自動駕駛還是當(dāng)時最受VC熱捧的創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域之一；5年后，大家都意識到技術(shù)重要，但更重要的是技術(shù)必須要在大量日常行駛的車輛上落地。

簡單來說，自動駕駛能“行”，要具備3個條件：足夠多做車的人；足夠多坐車的人；基于前兩者，技術(shù)的持續(xù)迭代更新。

那么，發(fā)展自動駕駛的理想土壤會在哪里？

中國肯定是極具競爭力的。

放眼全球，中國擁有最完備的汽車制造能力，也有全球最龐大的購車群體。以新能源汽車為例，自2015年以來，中國新能源汽車產(chǎn)銷已連續(xù)4年全球第一，且其產(chǎn)銷量與保有量均占據(jù)全球市場的50%以上。

除去人才儲備、技術(shù)發(fā)展，最完善的供應(yīng)鏈和最大的市場在同一地域，也會使得市場反饋和技術(shù)迭代的周期更短。這正是2015-2019年新能源汽車能在中國異軍突起的一大原因。

如果說，產(chǎn)業(yè)鏈+市場+持續(xù)技術(shù)迭代=自動駕駛發(fā)展的理想環(huán)境，那其他國家相對很難同時集齊這3點。

所以，中國具有發(fā)展高科技產(chǎn)業(yè)的優(yōu)渥土壤，這也是中國從工業(yè)大國邁向工業(yè)強(qiáng)國的重要機(jī)遇。